Amended: 29/7/1970, Law No. 1318, Art. 91
The tax base of the Inheritance and Transfer Tax shall be the values of the transferred property determined in accordance with the Tax Procedure Law. (Where the debts and expenses listed in Article 12 must be deducted, the tax base shall be the amount remaining after such deductions are made from the values stated above.)
For the purposes of the initial assessment, taxpayers shall be obliged to value the property falling within the scope of the Inheritance and Transfer Tax by using the valuation criteria set out below and, for property not so specified, in accordance with the principles in Section 3 of the Tax Procedure Law concerning the valuation of wealth, and to show such values in their tax returns.
a) Commercial capital: for those keeping books on the balance sheet basis, the equity determined according to the balance sheet of the calendar year preceding the date of death shall be the commercial capital.
Taxpayers may, if they so wish, determine their equity on the basis of a balance sheet drawn up as of the day of death.
For those keeping books on the business account basis and those subject to lump-sum taxation, the commercial assets of the deceased as at the date of death shall be declared as commercial capital.
Equity or commercial assets shall be determined in accordance with the principles in this Article and, in cases not provided for in this Article, in accordance with the principles in Section 2 of the Tax Procedure Law concerning the valuation of assets included in economic enterprises.
b) Amended: 21/1/1982, Law No. 2591, Art. 2 Immovables, whether or not included in a commercial enterprise, shall be valued at the value forming the basis of the Property Tax.
c) Movable property and ships shall be valued at their market value.
d) Shares: if listed on the stock exchange, they shall be valued at the most recent transaction value within the three years preceding the date of death. If not listed on the stock exchange, or if listed but not traded within three years, they shall be valued at nominal value.
e) Bonds shall be valued in accordance with the provisions of Article 266 of the Tax Procedure Law.
f) Foreign currencies shall be valued at the stock exchange rate or, where there is no stock exchange rate, at the rate to be determined by the Ministry of Finance.
g) Rights: the value of all rights subject to registration is the value entered in the land register at the time of their creation.
Rights whose value is not shown in the land register and all other rights (including industrial and literary property rights and concessions) shall not be valued by the taxpayer and shall not be taken into account in the initial assessment.
The administration shall assess the tax on these values declared in accordance with the above principles within fifteen days at the latest from the date on which the tax return is filed. The taxes so assessed shall be supplemented according to the values of the transferred property to be determined in accordance with the Tax Procedure Law.
Amended: 21/1/1982, Law No. 2591, Art. 2 The tax relating to the difference between the amount declared by taxpayers in accordance with the principles of this Article for the purposes of the initial assessment and the amount determined by the administration according to the same valuation criteria (excluding immovables) shall be collected together with one half of the tax loss penalty.
Amended: 21/1/1982, Law No. 2591, Art. 2 However, no penalty shall be applied for a difference of up to 50% in valuations relating to movable property and ships.
Payments relating to the initial assessment to be made under this Article and provisional Article 1 shall not constitute “payment in full” as referred to in Article 19 of the Law.
Valuation date:
Original Turkish text
MADDE 10
(Değişik: 29/7/1970 - 1318/91 md.)
Veraset ve İntikal Vergisinin matrahı, intikal eden malların Vergi Usul Kanununa göre bulunan değerleridir. (12 nci maddede yazılı borç ve masrafların tenzili lazım geldiği takdirde matrah yukarda yazılı değerlerden bu tenziller yapıldıktan sonra kalan miktardır.)
Mükellefler ilk tarhiyatta nazara alınmak üzere Veraset ve İntikal Vergisi mevzuuna giren malları aşağıda belirtilen değerleme ölçülerinden faydalanarak, belirtilmiyenler bakımından ise Vergi Usul Kanununun servetleri değerleme ile ilgili 3 üncü bölümündeki esaslara göre değerlemek ve beyannamelerinde göstermek zorundadırlar.
a) Ticari sermaye; bilanço esasına göre defter tutanlarda ölüm tarihine takaddüm eden takvim yılı bilançosuna göre bulunacak öz sermaye, ticari sermayedir.
Mükellefler isterlerse ölüm günü itibariyle çıkaracakları bilançoyu esas alarak öz sermayelerini tespit edebilirler.
İşletme esasına göre defter tutanlarla götürü mükellefiyete tabi olanlarda ticari sermaye olarak murisin ölüm tarihindeki ticari varlığı beyan edilir.
Öz sermaye veya ticari varlık, bu maddedeki esaslara göre bu maddede hüküm olmıyan hallerde Vergi Usul Kanununun iktisadi işletmelere dahil kıymetleri değerleme ile ilgili 2 nci bölümündeki esaslara göre tespit olunur.
b) (Değişik: 21/1/1982 - 2591/2 md.) Gayrimenkuller ticari işletmeye dahil olsun veya olmasın Emlak Vergisine esas olan değerle değerlenir.
c) Menkul mallar ve gemiler rayiç bedelle değerlenir.
d) Esham; borsada kayıtlı ise ölüm tarihine takaddüm eden üç yıl içindeki en son muamele değeri ile değerlenir. Borsada kayıtlı değil ise veya kayıtlı olup da üç yıl içinde muamele görmemiş ise itibari değerle değerlenir.
e) Tahvilat; Vergi Usul Kanununun 266 ncı maddesindeki hükümlere göre değerlenir.
f) Yabancı paralar; borsa rayici ile; borsada rayici yoksa Maliye Bakanlığınca tespit olunacak kura göre değerlenir.
g) Haklar; tescile tabi bilumum hakların değeri tesisleri sırasında tapu siciline kaydedilen değerdir.
Tapu sicilinde bedeli gösterilmiyen haklarla, bunlar dışındaki bilumum haklar (Sınai ve edebi mülkiyet haklariyle imtiyazlar dahil) mükellef tarafından değerlendirilmez ve ilk tarhiyatta nazara alınmaz.
İdare yukardaki esaslara göre beyan edilen bu değerler üzerinden vergiyi beyannamenin verildiği tarihten itibaren en geç onbeş gün içinde tarh eder. Tarh edilen vergiler intikal eden malların Vergi Usul Kanununa göre bulunacak değerlerine göre ikmal edilir.
(Değişik: 21/1/1982 - 2591/2 md.) İlk tarhiyatta nazara alınmak üzere mükellefler tarafından bu maddedeki esaslara göre beyan edilen miktar ile idarece aynı değerleme ölçülerine göre bulunan miktar arasındaki farka ait vergi (gayrimenkuller hariç), vergi ziyaı cezasının yarısı ile birlikte alınır.
(Değişik: 21/1/1982 - 2591/2 md.) Ancak, menkul mallar ile gemilere ilişkin değerlemelerde % 50'ye kadar bulunacak fark için ceza uygulanmaz.
Bu madde ve geçici 1 inci maddeye göre yapılacak ilk tarhiyatla ilgili ödemeler kanunun 19 uncu maddesinde bahis konusu edilen “tamamen ödemeyi” tazammun etmez.
Değerleme günü: